Coalco планирует первичное публичное размещение акций на Лондонской фондовой бирже

Девелоперская компания Coalco планирует первичное публичное размещение миноритарного пакета акций на Лондонской фондовой бирже (LSE) до конца 2007 года. Эту информацию подтвердил источник, близкий к компании. По его словам, IPO Coalco Development запланировано на октябрь: в Лондоне будет продано 15-20% акций, а от их продажи планируется привлечь около 1 млрд. долларов. Планируется, что продаваться будут как существующие акции, так и бумаги допэмиссии. Андеррайтер размещения уже выбран, но называть его собеседник категорически отказался, пишут «Ведомости».

Средства от продажи новых акций будут направлены на реализацию проектов Coalco Development. Напомним, в портфеле компании пять девелоперских проектов: офисный комплекс «Белая площадь» (74 000 кв. м), «Лесная, 27» (51 000 кв. м), на Ходынской улице (123 080 кв. м) и жилой дом на Малой Никитской. Кроме того, компания реализует проект «Большое Домодедово» в рамках нацпрограммы «Доступное жилье», которая предусматривает строительство девяти микрорайонов мало- и многоэтажной застройки общей площадью 10,8 млн. кв. м. Общий объем инвестиций - примерно 11 млрд. долларов.  По словам исполнительного директора девелоперской компании Panorama Estate Артема Цогоева, «для такого масштабного проекта компании необходимы значительные финансовые вливания».

Если Coalco Development удастся продать 20% акций за 1 млрд. долларов, то ее капитализация достигнет 5 млрд. долларов. В этом  случае компания может стать второй по величине девелоперской компанией, разместившейся на бирже. Самая дорогая компания - ПИК - стоила вчера на LSE 12,95 млрд. долларов, а вторая по величине - AFI Development - 4,9 млрд. долларов.

Аналитик по недвижимости UBS Елена Роговина, считает, что «если к моменту размещения ситуация на финансовых рынках улучшится, российские девелоперы при наличии интересной истории вполне могут рассчитывать на успешное размещение - сектор остается привлекательным. Однако теперь, когда у инвесторов появилась возможность выбора, это становится гораздо более сложной задачей».

Однако, по мнению экспертов, в Лондоне может возникнуть переизбыток русских имен. Первое IPO на LSE осенью прошлого года провела «Система-Галс». За ней на бирже разместились компания Mirland, RGI, AFI Development и группа компаний «ПИК». О своих планах продать акции в ходе IPO также заявили «СТ Групп» и «СТТ Групп».